5
подписчиков
4
подписки
Терпение - великая благодетель, когда с умом Квалифицированный инвестор с 2017 года. Криптоэнтузиаст. С благодарными слушателями делюсь, с неблагодарными - соглашаюсь.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
SurrealsNear
21 июня
ETF vs. Stocks #slothinvest #patience
Пусть сегодня будет день benchmark’ов.
Примерно в 2021 году я начал эксперимент:
• определил интересующие меня отрасли и их процентное соотношение в портфеле
• нашел подходящие акции
• нашел подходящие отраслевому соотношению ETF
• купил несколько ETF
• купил акции, входящие в мои ETF, в том же соотношении как и в фонде
Задача была проверить - так ли «безопаснее» инвестировать в фонды, нежели собрать себе такой фонд самостоятельно и раз в полгода «пересматривать портфель», ребалансировать и повторять состав фонда, но являясь буквально владельцем бумаг.
На скринах ниже два разных брокерских счета смоделированных в Investing.com: на одном только ETF, на другом только акции.
В процентах:
- Акции +73% за пять лет или 11,6% годовых в долларах, без учёта дивидендов
- ETF +52% за пять лет или 8,7% годовых в долларах.
Это не стерильный эксперимент, но можно говорить о том, что больше четверти дохода оставляет себе фонд за управление. При этом можно не только снизить риск до «незначительного», но и получать дивиденды, достаточно лишь «простого советского…
…диверсификации и времени
SurrealsNear
21 июня
#otc $BTI
Всего два года посту про BTI и 415% дохода, что соответствует 203% годовых. Или 6% в месяц.
Из-за «заблокированности» активов многие продают их буквально даром, ибо даже ФНС насчитала 55К налогов за 2024 в виде «материальной выгоды» от покупки заблокированных активов. Но, можно продолжать рисовать на графиках и угадывать тренды. А можно просто поливать и ждать пока дерево вырастет.
К слову, от не самых космических сумм по портфелю можно задуматься о полной разблокировке - переносе в неподсанкционную юрисдикцию, если, разумеется, у вас белый доход и все прозрачно в жизни. Ну или дождаться окончания движухи ибо ничто не вечно, а #slothinvest занятие долгое.
И рекомендую составить «модельный портфель» на Investing.com и посмотреть насколько оценка вашего брокера отличается от реальности. Можете удивиться, если активы не российские.
BT
BTI
58,96 $
+0,41%
SurrealsNear
7 декабря 2025
#БКС проводит обмен заблокированных бумаг на акции $SBER
•это не принудительно, но и не гарантированно
•при текущих котировках на OTC и реальной их стоимости, а они обмениваются по схеме Т-1 котировок Bloomberg, у меня выходит вкусно, плюс возможность откупить проданное на «недозаблокированном» OTC и сохранить число бумаг. И «положить в карман» разницу
•🚨 возможен дамп $SBER из-за выхода из акций «вынужденных» акционеров
•интересно, что со временем возникают движения в сторону высвобождения заблокированных позиций, но пока, конечно, не то, чего хотелось бы
SB
SBER
307,2 ₽
-7,36%
SurrealsNear
16 января 2025
#otc #материальная_выгода
Вот и закончился 2024 год, в котором снова заработал механизм «материальной выгоды»: налог на покупку активов дешевле их стоимости даже без необходимости закрывать сделку. Вопрос дискуссионный откуда берется «истинная стоимость» того, что официально не торгуется в России, однако не об этом.
Из 56т.р. около 43т.р. - тот самый налог. Из этого исходя:
- даже не учитывая, что активы я не продавал и учитывается только разница покупки-продажи, при сумме покупок в 127т.р. по налоговому отчету, прибыль составила 462т.р., доход - 335т.р.
- активы долларовые и продолжают расти и в курсовой разнице
- на них начисляются дивиденды
- они участвуют в корпоративных действиях, как, например, #GE и #GEVernova
- все это ТОЛЬКО за 2024 год: за предыдущие годы такой налог не начислялся
Вот и количественное подтверждение смысла стратегии разумного терпения, длинных инвестиций и отказа от паники. Кстати, OTC снова работает.
SurrealsNear
17 апреля 2024
$GE и GE Vernova
Все держатели бумаг Обычного Электрика могли обнаружить у себя новую бумагу с похожим названием.
Это результат разделения головной компании на три, каждая из которых занимается своим направлением:
- GE (aerospace) - авиакосмос, очевидно, а именно турбины летательных аппаратов
- GE Vernova - электроэнергетика, что впрочем «те же» турбины и части энергоустановок для получения электричества
- GE Healthcare - оборудование для медицины. Если часто посещаете зубного, например, может обратить внимание. Впрочем, список номенклатуры - огромный. Диагностическое и процедурное оборудование.
По GE - GEVernova начисления 4:1 за четыре акции $GE дали одну $GEV, что следует из моего портфеля и релиза на сайте компании:
https://www.ge.com/news/press-releases/ge-board-of-directors-approves-spin-off-of-ge-vernova-ge-vernova-and-ge-aerospace-to
А кроме того, хочу отметить, что не смотря на блокировку, актив #generalelectric я покупал уже на #otc и #gevernova мне зачислили исходя из купленного количества.
#slothinvest в деле и как это работает.
GE
GE
155,67 $
+142,38%
SurrealsNear
22 марта 2024
$O $BTI
На примере двух бумаг с #otc рынка, посмотрим как со временем нормализуется любая система и приходит в равновесные состояния.
Как я уже писал любой рынок (система) неизбежно стабилизируются и чем больше времени, тем больше эффект.
В самом начале «неизбежного» перехода к OTC из-за блокировок спред в бумагах был гигантский - 50-100%. Но время прошло и теперь он может составлять «приятные» 10%. Что говорит уже о нормальной торговле в бумагах просто с другими ценами:
- кто не способен взять на себя риск долгого владения обеспечивают ликвидность
- терпеливые получают бонус в виде гигантского дисконта, который по-прежнему около 50% от биржевой цены.
В British American Tobacco спред составляет 3,5%, они платят дивиденды, очень хорошо нормализовались.
В Realty Income REIT спред составляет 19%, тоже платят дивиденды, но слишком мало сделок, поэтому разбег цены большой, не нормализовались. Однако полгода назад спред бывал и 30% и 40%.
Продолжаю покупать у нетерпеливых бумаги по стратегии #slothinvest, которые приносят мне регулярные дивиденды и позволяют продолжать покупать у нетерпеливых…
BT
BTI
29,99 $
+97,4%
O
O
52,08 $
+20,97%
SurrealsNear
6 марта 2024
$AYX
Реализация стратегии #otc и подспудное закрытие убытков на примере компании #alteryx.
Имеем краткосрочно неудачное положение вещей:
- 34 акции переехали из Альфы в Тиньков, при средней цене покупки в 71$, общие затраты - 2414$
- на момент продажи в октябре - 35$, новых затрат нет, вырученное - 1190$
- «убыток» в 1224$ который сальдирует доходные сделки по году
На вырученные деньги купил 65 «заблокированных» акций в среднем по 8$ и осталось что-то около 670$ «на всякое»
Спустя полгода положение вещей следующее:
- на OTC акция стоит 14,9$ что дает бумажную прибыль в ~100% хоть сейчас, но прибыль мнимая. Фактически всего +520$ и тотал: 2414-670-65*14,9=704$ убытка если все продать прямо сейчас.
- натурально акция стоит 48$ (investing.com) и тотал меняется драматически: 2414-670-65*48=-1376$, итого бумажная прибыль составляет 1376$, если акции разблокируют или я их переведу.
- если держать бумагу три и более лет не будет налогообложения на сделку по продаже.
Сухой остаток:
- выдалась очередная возможность дешево купить у нетерпеливых или «всёпропальщиков»
- если ничего не изменится и OTC останется единственной возможностью торговать, цена медленно «нормализуется» к объективной из-за неизбежности и из-за того, что терпеливые даром не отдают
- если все изменится, то вот прибыль на «ровном месте» из-за моей способности принимать риски
- если все ухудшится, то уже есть за что заплатить большую комиссию на перевод бумаг в незаблокированную юрисдикцию
Такой вот #slothinvest и терпение неизбежно вознаграждается.
AY
AYX_DEL3
48,15 $
+0,25%
SurrealsNear
4 марта 2024
SurrealsNear
22 февраля 2024
$MAC #slothinvest #otc
Еще один участник моего OTC портфеля - REIT Macerich, который можно не только купить, но получать регулярные дивиденды, на которые продолжать докупать.
Фокус в том, что покупаю я его с дисконтом, а дивиденды, хоть и в рублях, всё-таки не зависят от «стоимости акции на OTC».
Итого, доходность становится интереснее и все еще «привязана» к доллару ;)
MA
MAC
17,16 $
+49,18%
SurrealsNear
19 февраля 2024
$TAL #slothinvest #otc
Прошло всего полгода с последней заметки об этой бумаге.
Немного фактов:
- средняя цена покупки «до блокировки» 6$. Количество акций - 200шт.
- продажа по 3$ и покупка тут же 400 акций «заблокированных» на OTC по 1,5$. «Бумажный убыток» в 600$.
- стоимость «заблокированных» акций ныне - 3$ и «бумажная прибыль» в 600$. Стоимость позиции вышла в ноль, количество бумаг удвоилось.
- стоимость акций на бирже - 8$. Хай по акции - 90$.
Продавать я их, разумеется, не стану хотя бы до 10$ и там верну вложенное, а остальное - как пойдет: либо перевод к брокеру, где их продам по биржевой цене по тейкам вплоть до исторического хая, либо продолжу держать, ибо терпеливый охотник добычу дождётся.
И снова выводы:
- на OTC рынке полно решений для терпеливых
- терпение вообще - отличная благодетель
TA
TAL
14,17 $
-15,31%
SurrealsNear
8 января 2024
#gbt
Хроника #slothinvest продолжается и вот, на мой вкус, подробное изложение произошедшего с Global Blood Therapeutics:
- в портфель бумага попала из Альфы.
- после блокировки «исчезли» все 25 акций при средней цене покупки 37,8$/шт
- первое «погашение» случилось в октябре 2023 по 67-68$/шт
- второе погашение случилось давеча: тоже по 67-68$/шт, но по курсу в рублях
Паника в бумаге для меня странна:
•Ну и что что погасили в рублях - купите доллары
•Все бумаги погасили и вернули деньгами - часть в долларах, часть в рублях, так что в моём случае случилась крайне выгодная разблокировка
•Если кажется, что часть «потерялась» - поищите в октябре: было долларовое погашение
Итого, «все пропало и мы все умрём» - это да, но торговля продолжается так или иначе и появляются новые и новые возможности. Например, напомню про рынок OTC. Там я ожидаю такой же выгодной «разблокировки» по #atvi после поглощения, которую покупал с дисконтом в 70%, а отдавать будут по рынку и не важно в чем.
SurrealsNear
15 ноября 2023
#binance
Ужасно жаль, что закрыли Binance для россиян. Приходится пользоваться закрытым Binance’ом.
Ежели кто знает: поделитесь что же именно закрылось в Binance?
SurrealsNear
15 ноября 2023
#ActivisionBlizzard
Стратегия OTC и её результаты:
- продал 10 акций ATVI по 90$
- купил 35 заблокированных на эти деньги
- в результате корпоративного действия по слиянию получу 95$ за акцию
Не скоро, вероятно. Непросто, возможно. Придется подождать или что-то сделать. Возможно, вовсе не получу если всем «простят» все иностранные бумаги. Однако, мат.результат хороший, а вероятность его получения нахожу выше 0, т.к. не рассматриваю вариант «просто так отдать иностранный портфель и ничего не сделать для его спасения».
SurrealsNear
18 октября 2023
$TAL покупал с июля 2021 года на большей части падения. Упало еще. В итоге стратегия регулярных покупок свела среднюю к 6.01$/шт.
Блокировка Альфа-банка.
Портфель переехал в Тиньков и как только открылась возможность покупать на OTC продал «незаблокированное» по 7.1$ и начал покупать заблокированные по 1.6$.
Итог 400 акций уже сейчас +20%, но в блоке, и +8,6%/гд в долларах уже зафиксированных.
Длинные деньги - всегда выгоднее коротких на равных горизонтах.
TA
TAL
9,42 $
+27,39%
SurrealsNear
25 мая 2023
$NVDA сделал своё дело. NVidia может уходить?
На резком взлете за вчера сегодня зафиксировал 70% прибыли и продал половину имеющегося.
Принципы #patience и #slothinvest стратегия позволяют полученную прибыль реинвестировать в заблокированные бумаги той же самой NVidia, которые сейчас продаются с дисконтом в 79%. При долгосрочной стратегии инвестирования, полагаю:
•пренебречь риском «неразблокировки никогда», отнеся заблокированные бумаги к высокорисковой части портфеля
•не забывать диверсифицировать портфель по бумагам и рынкам не грозящим сейчас или в ближайшей перспективе блокировкой
•оставшуюся половину так же зафиксировать на отметке 100%+ в случае дальнейшего роста и также перезайти через заблокированные бумаги
•диверсифицироваться по брокерам из других юрисдикций для переноса бумаг, если возникнет нужда в этом. С подтверждением происхождения средств, разумеется.
Same old, move on.
NV
NVDA
37,98 $
+470,04%